交易概况
- 中国长城资产管理有限公司为中国四大金融资产管理公司之一。本次发行由境外SPV作为发行人，长城泛亚国际提供担保，中国长城资产管理公司提供维好本次发行为长城资管第三次发行，也是其65亿美元中期票据计划之首次提款发行
- 招银国际在本次交易中参与交易文件和网上路演材料的准备，保证项目进度
- 招银国际参与了本次交易的路演，积极与投资人对信用故事进行沟通
- 招银国际团队在交易中领导了市场发行窗口、定价以及发行年期的讨论。3年期、5年期初始价格指引分别为T+160bps和T+170bps，后在超额3.2倍认购情况下，价格迅速收窄，最终价格指引收窄至T+135bps，T+145bps。3年期发行规模为7亿，5年期发行规模为8亿
- 招银团队借助和国际投资人长期的合作关系引入了关键的机构订单；同时运用内部的投资者资源，支持了招银系统中的投资需求。最终收到私银、基金、银行、主权基金及保险公司等机构的踊跃订单
- 本次债券的最终收益率为3年期2.313%，5年期 2.678%
- 这也是招银国际债券资本团队的成员第三次参与发行人的发行
中国长城资产管理公司
中国长城资产管理公司（以下称“中国长城资产”）是经国务院批准设立的国有独资金融企业，于1999年10月18日正式挂牌成立，注册资本金100亿元人民币。目前，公司服务网络遍及全国30个省、自治区、直辖市和香港特别行政区。作为中国四大金融资产管理公司之一，中国长城资产成立之初的主要任务是收购、管理和处置国有银行剥离的不良资产。自成立以来，先后收购、管理和处置了中国农业银行、中国工商银行和其他商业银行等金融机构及非金融机构不良资产1万多亿元，积累了丰富的资产管理处置经验。
